Les périodes de ralentissement économique peuvent être particulièrement difficiles pour les personnes qui approchent de la retraite ou qui l'ont déjà prise.
Les retraits effectués sur les comptes d'investissement lorsque la valeur des portefeuilles est temporairement réduite peuvent épuiser un compte plus rapidement que prévu. Les personnes qui prennent leur retraite plus tôt que prévu en raison d'une perte d'emploi peuvent être confrontées à des difficultés cumulées liées à des comptes d'investissement sous-financés et à un horizon de retraite prolongé. Au-delà de ces défis, nous sommes tous confrontés à une inflation historiquement élevée, qui peut nécessiter des retraits plus importants que prévu.
Bien qu'il ne soit jamais facile de voir la valeur des portefeuilles sous pression, nous nous attendons à ce que les marchés finissent par reprendre leur ascension. C'est pourquoi il est important de laisser des fonds dans un portefeuille lorsque c'est possible, afin de permettre aux valeurs de se rétablir. Certaines stratégies peuvent contribuer à réduire la pression exercée sur un portefeuille. En bref, voici quelques réflexions, tout en notant que les situations individuelles varient en fonction de facteurs tels que les sources de revenus, les taux d'imposition, les considérations de style de vie, etc :
Évaluer vos liquidités - Il est important de connaître vos liquidités, y compris les revenus que vous recevez sous forme de prestations publiques et de pensions de l'employeur, car ils peuvent suffire à couvrir vos frais de subsistance. Pour beaucoup, retarder le versement de prestations gouvernementales telles que le Régime de pensions du Canada (RPC) est une bonne décision financière, en particulier pour ceux qui ont l'avantage de la longévité. Toutefois, certains peuvent avoir besoin de ces prestations pour compléter leurs revenus. D'autres peuvent prendre un emploi à temps partiel pour générer des revenus, raccourcir l'horizon de la retraite et augmenter leur portefeuille de retraite en permettant une plus longue période de capitalisation pour les fonds existants ou par des cotisations supplémentaires.
Évaluez vos dépenses - En raison de l'inflation, l'argent ne va plus aussi loin qu'avant, en particulier pour les dépenses essentielles comme la nourriture et l'essence. Un budget peut permettre d'identifier des possibilités de réduire les dépenses non essentielles et éventuellement de réduire le besoin de revenus. Bien que la règle générale utilisée dans le secteur de l'investissement soit un taux de retrait de 4 % pour les revenus de retraite, au début de la retraite, ce taux peut être élevé. Les dépenses peuvent varier considérablement au cours du cycle de vie de la retraite et dépendent de nombreux facteurs. La tenue d'un budget peut contribuer à donner une image plus claire du revenu nécessaire à un moment donné.
Tenir compte des sources de retrait et de l'impact sur les impôts - Les retraits effectués sur des comptes d'investissement peuvent donner lieu à des impôts. Outre les retraits obligatoires d'un fonds enregistré de revenu de retraite, ces retraits peuvent vous placer dans une tranche marginale d'imposition plus élevée. Vous pouvez donc envisager de faire des retraits à partir de sources non imposables, comme le compte d'épargne libre d'impôt. Si vous vous tournez vers des actifs imposables, il peut être avantageux de profiter de la vente de pertes fiscales, car 50 % d'une perte en capital peut être utilisée pour compenser des gains en capital imposables. Il peut également être avantageux de vendre d'abord les actifs dont le coût de base est le plus élevé, puis de passer à des actifs dont le coût de base est plus faible, afin de réduire l'impact fiscal potentiel. Cependant, vous pouvez également envisager l'optimisation fiscale à vie ; si vous prévoyez un taux marginal d'imposition plus élevé dans les années à venir, cela peut influer sur votre décision.
Tenez compte de la répartition de vos actifs et des différents taux d'imposition sur les types de revenus - Lorsque vous générez un revenu de retraite à partir de comptes non enregistrés, tenez compte des différents taux d'imposition sur les intérêts, les gains en capital et les dividendes. Les placements à revenu fixe, comme les certificats de placement garanti (CPG), sont imposés à des taux marginaux plus élevés que les gains en capital et les dividendes admissibles au Canada. Un portefeuille non enregistré pondéré en fonction des revenus qui génèrent principalement des dividendes admissibles et des gains en capital produira généralement un revenu après impôt plus élevé qu'un portefeuille plus fortement pondéré en produits à revenu fixe.